Les marchés dérivés agissent en interaction avec les marchés de leurs sous-jacents. Si bien que la connaissance de ce qu'il se passe sur les marchés d'options peut être extrêmement importante pour les traders directionnels. Sur un indice comme
le CAC 40, une large part des positions qui impactent les cours sont issues d'une manière ou d'une autre de ce que font les opérateurs qui vont
trader les options.
Si on représente graphiquement les prix des options exprimés en terme de volatilité implicite, on obtient une
surface de volatilité des options du CAC 40 : au 15-03-2013 ( cliquez sur le lien pour l'image).
Matrice Numérique de la surface de volatilité des options du CAC 40 :
au 15-03-2013 ( cliquez sur le lien pour l'image).