logo strategies-options Accès Site
 
panier
"Gérer, c'est prévoir"
Le site consacré aux stratégies de trading incorporant des produits dérivés, en particulier des options.
Accueil  >  Smile de Volatilité des Options sur le Crude Oil CL 21-12-2012 
Smile de Volatilité des Options sur le Crude Oil CL 21-12-2012

Smile de Volatilité des Options sur le Crude Oil CL 21-12-2012

Publié le 21 Décembre 2012 par Morgane Tramasaygues
icone rss


Le future sur l'échéance Février cote 89.98 contre 85.93$ la semaine dernière. La connaissance des informations contenues dans les prix des options peut éclairer le trader directionnel autant que le trader options dans le sens où les intervenants sur ces produits ont des positions qui impactent le sous-jacent directement.
Si on prend les cotations fournies par le Chicago Mercantile Exchange (CME), on peut en extraire les volatilités implicites des options sur le Crude Oil et les représenter en fonction des prix d'exercice. On aboutit à la notion de skews de volatilités et de smiles de volatilités.


Smile de volatilité sur les 3 prochaines échéances d'options :
(cliquez ici pour l'image)

Future89.9889.9889.98
Expiry01/17/1302/15/1303/15/13
Risk Reversal -25/+25 Delta- 3.64%- 7.14%- 10.05%
Butterfly -25/50/+25 Delta+ 1.02%+ 1.66%+ 2.51%



Historique des Risk Reversal RR +25/-25% Delta et des Butterflies -25/50/+25 Delta

Risk Reversal -25/+25 DeltaSpotMat 1Mat 2Mat 3
12/10/201285.93- 4.29%- 15.76%- 16.08%
12/04/201289.09- 2.83%- 8.28%- 12.26%
11/22/201287.35- 0.64%- 5.92%- 11.72%
11/14/201285.35- 7.58%- 9.50%- 13.18%
11/07/201285.65- 2.72%- 4.55%- 8.03%

Butterfly - 25 /50/ + 25 DeltaSpotMat 1Mat 2Mat 3
10/12/201285.93+ 1.02%+ 5.51%+ 5.16%
04/12/201289.09+ 1.19%+ 2.41%+ 3.10%
11/22/201287.35+ 0.99%+ 1.62%+ 3.02%
11/14/201285.35+ 1.76%+ 1.68%+ 2.61%
11/07/201285.65+1.58%+0.85%+1.52%


Cours des Devises : - Cliquez ici -
Financial Channel TV : Bloomberg TV en direct (Eng) - Cliquez ici -
Historique des smiles de volatilité sur le Crude Oil : - Cliquez ici -




D'autres Fiches
Strategie Option cac40 - Suivi 3
- Les Stratégies Options sur Actions et Indices -
Strategie Option cac40 - Suivi 3
Butterfly sur le cac40 - Ça bouge et ça bouge pas...
Symétrie des Deltas des options
- Relations entre Sensibilités des Options -
Symétrie des Deltas des options
Après la «Call Put Parité» la «Call Put Symétrie» la «SuperSymétrie»....maintenant..... l'« Ultimate Symétrie ».
Crude Oil Options - 04-03-2012
- Les Stratégies Options sur Matières Premières -
Crude Oil Options - 04-03-2012
Gestion d'un portefeuille d'options sur futures crude oil.
Strategies Options CAC 40 - Static Hedge - Suivi 1
- Strategies -
Strategies Options CAC 40 - Static Hedge - Suivi 1
Un premier point qui commence bien.
Bilan Strategie Butterfly sur le CAC40 DEC09
- Les Stratégies Options sur Actions et Indices -
Bilan Strategie Butterfly sur le CAC40 DEC09
Résumé et bilan de la stratégie de Butterfly DEC09 sur le CAC40
Le VIX - Indice de Volatilité
- ABC des Options -
Le VIX - Indice de Volatilité
On en attend parler partout, alors : qu'est ce que le VIX ?