logo strategies-options Accès Site
 
panier
"Gérer, c'est prévoir"
Le site consacré aux stratégies de trading incorporant des produits dérivés, en particulier des options.
Accueil  >  VIX et Structure par Terme des Indices de Volatilité 15-05-2012 
VIX et Structure par Terme des Indices de Volatilité 15-05-2012

VIX et Structure par Terme des Indices de Volatilité 15-05-2012

Publié le 15 Mai 2012
icone rss


S'il y a bien un indice dont tout le monde parle sans vraiment le connaitre, c'est bien le VIX. L'indice de Volatilité fourni par le CBOE se propose d'être un indicateur de volatilité basé sur les prix des options côtées sur le S&P500.

Tous les traders qui souhaitent utiliser le VIX dans leur trading devraient se poser la question :
Comment se calcule le VIX
afin de savoir par la suite ce qu'il montre et ce qu'il ne montre pas.



■ Le VIX
Le VIX est riche d'informations sur la manière dont les opérateurs perçoivent le marché du Standard & Poor's 500, principal indice large de la bourse américaine.
( cliquez ici pour le Graphe du VIX )
En effet, les prix de options tiennent compte des possibles décalages de l'indice à travers la volatilité incluse dans leurs évaluations, les volatilités implicites des options sur le S&P500.

→ les niveaux sont maintenant au delà des 20, il cote 21.87 : on entre en période de volatilité pour les marchés US.

■ Structure par Terme :
L'analyse de la structure par terme des indices de volatilité est encore plus riche que le seul VIX. Elle permet de saisir la volatilité anticipée par le marché en fonction d'un horizon de temps. ( cliquez ici pour l'image).

→ L' écart très important entre DEC 12 et MAR 13 de la semaine dernière est maintenant comblé, avec un VIX qui passe de 22.79 à 28.72% on a une structure par terme des VIX croissante.




■ Cours des Devises : - Cliquez ici -
■ Calendrier Economique : - Cliquez ici -
■ Financial Channel TV : Bloomberg TV en direct (Eng) - Cliquez ici -
■ Historique des graphes du VIX : - Cliquez ici -




D'autres Fiches
Le delta ∆
- ABC des Options -
Le delta ∆
Le delta ∆ d'une option correspond au taux de variation du prix de cette option par rapport au sous-jacent.
Vega hedging : une première approche
- Hedging -
Vega hedging : une première approche
Couvrir un portefeuille d'options contre les variations de la volatilité implicite doit correspondre à une contrainte particulière
Arbitrage de volatilité : une première approche
- Stratégies Options Avancées -
Arbitrage de volatilité : une première approche
L'arbitrage de volatilité est un des types de trading à la base de la gestion alternative, des Hedge funds.
Fcetrader - Strategies Options sur le Crude 01-01-2012
- Les Stratégies Options sur Matières Premières -
Fcetrader - Strategies Options sur le Crude 01-01-2012
Trading du Crude Oil par le biais des options
Bilan Strategie SOIC sur le CAC40 DEC10
- Les Stratégies Options sur Actions et Indices -
Bilan Strategie SOIC sur le CAC40 DEC10
Résumé et bilan de la stratégie de SOIC DEC10 sur le CAC40
Les Options Binaires
- Warrants, Turbos, Options Binaires -
Les Options Binaires
Les options binaires peuvent être évaluées dans le cadre du modèle de Black & Scholes